OPO de Tunisie Câbles au premier semestre 2027

Le projet d’introduction en Bourse de Tunisie Câbles se précise. Dans un communiqué publié le 23 octobre 2026, le Conseil du Marché Financier (CMF) présente les informations transmises, à sa demande, par One Tech Holding sur les modalités de l’opération et son calendrier prévisionnel. L’entrée sur le marché de la société est désormais prévue au premier semestre 2027, par voie d’Offre à Prix Ouvert (OPO), sous réserve de l’accomplissement des formalités juridiques et de l’obtention des autorisations requises.

Une offre principalement fondée sur l’émission d’actions nouvelles

Les modalités de l’opération ont reçu l’accord du Conseil d’administration de One Tech Holding lors de sa réunion du 24 août 2026. Le schéma retenu associe deux composantes : une augmentation de capital, qui constituera la majeure partie de l’offre, et une cession limitée d’actions existantes détenues par One Tech Holding.

Cette architecture donne à l’opération une dominante de levée de fonds au bénéfice de Tunisie Câbles. La souscription aux actions nouvelles apportera des ressources à la société, tandis que la composante de cession concernera des titres déjà détenus par sa maison mère. Le communiqué ne précise toutefois ni le montant envisagé, ni la répartition exacte entre ces deux volets, ni la part du capital qui sera proposée aux investisseurs.

Les décisions sociales adoptées, les audits en voie de finalisation

Le processus a franchi une nouvelle étape le 29 septembre 2026, lorsque le Conseil d’administration et l’Assemblée générale ordinaire de Tunisie Câbles se sont prononcés à leur tour sur l’opération. L’Assemblée générale extraordinaire a également adopté les résolutions relatives au capital, préalables au dépôt du dossier.

MAC SA et Tunisie Valeurs ont été mandatés comme intermédiaires en Bourse chargés de l’introduction. Les travaux de due diligence financière, juridique, fiscale et organisationnelle sont, selon les informations communiquées, en cours de finalisation.

Ces diligences doivent permettre de compléter la préparation de l’opération, dont le calendrier s’articule désormais autour de la disponibilité des comptes annuels de 2026.

Des comptes certifiés de 2026 attendus au plus tard fin février 2027

La Direction générale prévoit de disposer des comptes certifiés de Tunisie Câbles relatifs à l’exercice 2026 au plus tard à fin février 2027. Ils viendront actualiser le dossier en cours d’instruction.

L’objectif affiché est de permettre aux investisseurs d’apprécier la société sur la base d’un exercice complet et audité, avec des données récentes au moment de l’offre. Cette séquence explique le positionnement de l’introduction au premier semestre 2027 : l’opération pourra ainsi s’appuyer sur les résultats de l’ensemble de l’année 2026.

Un calendrier encore soumis aux autorisations requises

Le premier semestre 2027 constitue à ce stade un horizon prévisionnel. Sa réalisation reste conditionnée à l’achèvement des formalités juridiques et à l’obtention des autorisations nécessaires.

Le communiqué apporte ainsi davantage de visibilité sur la structure de l’offre et les prochaines étapes, sans encore en fixer les paramètres financiers. Le prix, le nombre de titres proposés et la taille de l’opération restent à préciser. Toute évolution significative du projet devra être portée à la connaissance du public.

À propos de Tunisie Câbles

Créée en 1978 et appartenant au groupe One Tech, Tunisie Câbles est spécialisée dans la fabrication de câbles électriques à moyenne et basse tension. À travers ses produits, l’entreprise contribue à l’électrification et à l’interconnexion des villes et des communautés. Elle développe une gamme de solutions destinées à répondre aux exigences de différents environnements d’installation, y compris dans les zones les plus reculées.